Электронная версия журнала

Экспресс-анализ финансового состояния предприятия

«Планово-экономический отдел» №12 2016 / Анализ и оценка

Каждому предприятию свойственно стремление работать с максимальной экономической отдачей.

Чтобы добиться успеха, нужно внедрять эффективные методы управления бизнесом, выявлять недочеты в финансового-хозяйственной деятельности, проблемные зоны функционирования. Для этого необходимо оценивать финансовое состояние предприятия, своевременно анализировать финансовую отчетность. В данном случае целесообразно пользоваться методом экспресс-анализа.

Как правильно проводить экспресс-анализ финансового состояния, покажем на примере производственной компании ООО «Альфа», занимающейся ремонтом комплектующих для автомобилей.

ПРОВЕДЕНИЕ ЭКСПРЕСС-АНАЛИЗА ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ

Анализ финансового состояния, как правило, проводят по данным бухгалтерской отчетности. Наибольший объем информации, необходимой для анализа, содержат:

  • бухгалтерский баланс — позволяет оценить эффективность размещения капитала, его достаточность для текущей хозяйственной деятельности и развития, а также размер и структуру заемных средств, эффективность их привлечения;
  • отчет о финансовых результатах — содержит данные о доходах и расходах организации, ее финансовых результатах за отчетный год.

Бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах ООО «Альфа» представлены в табл. 1 и 2 соответственно.

Экспресс-анализ финансовой отчетности состоит из нескольких этапов:

1. Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерской отчетности.

2. Анализ и оценка ликвидности и платежеспособности предприятия.

3. Анализ и оценка финансовой устойчивости предприятия.

4. Анализ и оценка показателей рентабельности.

 

Таблица 1. Бухгалтерский баланс ООО «Альфа» (2013–2016 гг.), тыс. руб.

Показатель

Код строки

2013 г.

2014 г.

2015 г.

2016 г.

Актив

         

I. Внеоборотные активы

         

Нематериальные активы

1110

2

2

3

3

Основные средства

1120

95

743

5604

5290

Доходные вложения в материальные ценности

1160

0

0

0

403

Финансовые вложения

1170

8

8

8

8

Прочие внеоборотные активы

1190

0

0

814

0

Итого по разделу I

1100

105

753

6429

5704

II. Оборотные активы

         

Запасы

1210

5831

17 083

16 774

601

НДС по приобретенным ценностям

1220

121

27

14

77

Дебиторская задолженность

1230

18 167

4093

26 158

29 286

Денежные средства и денежные эквиваленты

1250

418

1956

3917

33 215

Итого по разделу II

1200

24 537

23 159

46 863

63 179

Баланс

1600

24 642

23 912

53 292

68 883

Пассив

         

III. Капитал и резервы

         

Уставный капитал

1310

100

100

100

125

Резервный капитал

1360

15

15

15

15

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

1370

1637

2826

12 757

22 002

Итого по разделу III

1300

1752

2941

12 872

22 142

IV. Долгосрочные обязательства

0

0

0

0

0

Итого по разделу IV

1400

0

0

0

0

V. Краткосрочные обязательства

         

Заемные средства

1510

10 011

2012

650

4350

Кредиторская задолженность

1520

12 879

18 959

39 770

42 391

Итого по разделу V

1500

22 890

20 971

40 420

46 741

Баланс

1700

24 642

23 912

53 292

68 883

 

 

Таблица 2. Отчет о финансовых результатах ООО «Альфа» (2013–2016 гг.), тыс. руб.

Показатель

Код строки

2013 г.

2014 г.

2015 г.

2016 г.

Выручка

2110

15 324

37 695

79 420

188 537

Себестоимость продаж

2120

13 216

33 789

66 051

167 526

Валовая прибыль (убыток)

2100

2108

3906

13 369

21 011

Прибыль (убыток) от продаж

2200

2108

3906

13 369

21 011

Проценты к уплате

2330

358

547

422

664

Прочие расходы

2350

22

790

1188

7893

Прибыль (убыток) до налогообложения

2300

1728

2569

11 759

12 454

Текущий налог на прибыль

2410

346

514

2352

2491

Чистая прибыль (убыток)

2400

1382

2055

9407

9963

 

Вертикальный и горизонтальный анализ бухгалтерской отчетности

Вертикальный анализ предполагает оценку структуры средств предприятия и их источников путем расчета удельного веса статей в валюте баланса. Такой анализ помогает изучить соотношения статей бухгалтерского баланса. В данном случае формируют таблицу для отображения результатов анализа (табл. 3), в которую вносят изменения удельных весов, чтобы составить прогнозы изменения структуры в дальнейшем.

 

Таблица 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса 2015–2016 гг.

Наименование статей

Абсолютные величины, тыс. руб.

Относительные величины, %

2015 г.

2016 г.

изменения

2015 г.

2016 г.

изменения

АКТИВ

I. Внеоборотные активы

Нематериальные активы

3

3

0

0,01

0,004

–0,001

Основные средства

5604

5290

–314

10,52

7,68

–2,84

Доходные вложения в материальные ценности

0

403

403

0,00

0,59

0,59

Финансовые вложения

8

8

0

0,02

0,01

0,00

Прочие внеоборотные активы

814

0

–814

1,53

0,00

–1,53

Итого по разделу I

6429

5704

–725

12,06

8,28

–3,78

II. Оборотные активы

Запасы

16 774

601

–16 173

31,48

0,87

–30,60

НДС по приобретенным ценностям

14

77

63

0,03

0,11

0,09

Дебиторская задолженность

26 158

29 286

3128

49,08

42,52

–6,57

Денежные средства и денежные эквиваленты

3917

33 215

29 298

7,35

48,22

40,87

Итого по разделу II

46 863

63 179

16 316

87,94

91,72

3,78

Баланс

53 292

68 883

15 591

100,00

100,00

0,00

ПАССИВ

III. Капитал и резервы

Уставный капитал

100

125

25

0,19

0,18

–0,01

Резервный капитал

15

15

0

0,03

0,02

–0,01

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

12 757

22 002

9245

23,94

31,94

8,00

Итого по разделу III

12 872

22 142

9270

24,15

32,14

7,99

IV. Долгосрочные обязательства

Итого по разделу IV

0

0

0

0,00

0,00

0,00

V. Краткосрочные обязательства

Заемные средства

650

4350

3700

1,22

6,32

5,10

Кредиторская задолженность

39 770

42 391

2621

74,63

61,54

–13,09

Итого по разделу V

40 420

46 741

6321

75,85

67,86

–7,99

Баланс

53 292

68 883

15 591

100,00

100,00

0,00

 

На основании данных вертикального анализа активов ООО «Альфа» можно говорить о том, что в 2015–2016 гг. удельный вес оборотных активов превышает удельный вес внеоборотных за счет большего объема дебиторской задолженности и запасов. Высокий уровень дебиторской задолженности свидетельствует о ненадежности и неплатежеспособности партнеров, некачественной работе предприятия с покупателями и заказчиками.

Важное место в составе оборотных активов 2016 г. занимают денежные средства предприятия. От их наличия зависит платежеспособность, финансовая устойчивость и способность предприятия расплатиться по своим долгам и обязательствам.

Что касается пассивов, то тут большая часть обязательств приходится на кредиторскую задолженность. Положительно то, что в 2016 г. задолженность была снижена на 13 %. При анализе структуры пассива идеальным считается наибольший удельный вес, приходящийся на собственные источники компании. В данном случае удельный вес собственных источников увеличился на 8 %, что положительно влияет на финансовое состояние предприятия в целом.

При горизонтальном анализе бухгалтерского баланса (табл. 4) оценивают изменения статей в течение нескольких периодов. При этом, как правило, анализируют только абсолютные показатели. Исключением служит расчет показателей темпов роста/снижения для наглядности картины.

А. Н. Дубоносова, заместитель управляющего директора по экономике и финансам

Материал публикуется частично. Полностью его можно прочитать в журнале «Планово-экономический отдел» № 12, 2016.

Купить этот номер в электронном виде

Подпишитесь на нашу рассылку

Рассылка о новых материалах в блоге и новых номерах журналов. Отправляется в среднем 1 письмо в 2 недели.